比如，股票策略，宏觀策略，套利策略。因為我們不知道放量是放多大量，增倉是增了多少倉，上行是怎么上行的，事件套利，固定收益套利，做多策略，多空策略，宏觀資產(chǎn)配置，擇時是擁有了某支股票，獲利還是虧損的關(guān)鍵點，把握好了時間點，你能賺得盆滿缽豐，在一些小級別里面，因為時間短，基本面基本沒有什么變化，所以很多短線投機(jī)者僅以技術(shù)面進(jìn)行分析也是可以的。

1、T 0情況下，散戶最優(yōu)策略是什么？

最優(yōu)策略是做價值投資。如果真的實行T 0，我覺得短期利空，長遠(yuǎn)利好，因為A股的主力和散戶都習(xí)慣了幾十年的T 1了。一開始肯定會不習(xí)慣，習(xí)慣一陣子就好了。主力肯定是很快習(xí)慣的，對散戶其實也會很快，因為不懂的繼續(xù)不懂。有人說，T 0，會從每天收割1次，變成收割幾十次，我覺得并不會。美股就是T 0的，平均每天也就一個賣出形態(tài) 一個買入形態(tài)而已，主力操盤手也是人，

如果交易時間沒有延長，主力每天畫圖就固定需要那么多時間。除非像外匯一樣接近24小時連續(xù)交易，如果還是只有4小時，繼續(xù)看1分K。如果延長到24小時，5分K會成為最小觀察周期，那我這里說的是大型藍(lán)籌股票。如果是冷門、小市值的票，那就可能被游資每天來回巨震無數(shù)次，甚至有些極端情況，漲跌目標(biāo)全部開盤就完成，然后一整天都在橫盤。

大市值的票不會出現(xiàn)這種情況，主力還是照常畫圖，因為來回巨震，受益的是券商。主力的賺錢方式是軋多和逼空，簡單說就是一直跌一直跌或者一直漲一直漲。所以未來日內(nèi)的波動幅度會變大變快，對于看不懂形態(tài)、不熟練的人，會更難以冷靜作出決策，對于使用等滯后指標(biāo)的人，你買在最高、賣在最低的次數(shù)會增多。對于止盈止損不守紀(jì)律的這些人，以后的利潤會更少，單筆虧損會更大，

但不是沒有好處，你比如現(xiàn)在，因為T 1的限制。你高開很可能就不敢追，可能開盤就是巔峰。低開高走，你也可能不敢追，可能只是回光返照。盤中突破，你可能也不敢追，因為假突破真的不要太多。你比如上周五，很多票是如下走勢先一直漲一直漲一直漲，然后一直跌一直跌一直跌，主力就是借著T 1優(yōu)勢，真拉假拉都在早上發(fā)生。

技術(shù)形態(tài)也幾乎一模一樣，雖然你很清楚什么情況要馬上止損，但T 1不讓你止損。所以如果改成T 0，對于熟練的技術(shù)分析者，被套情況會更少，虧損幅度能進(jìn)一步限制在可控范圍，能大膽參與的機(jī)會也更多。有人認(rèn)為T 0以后，假信號會更多，這個不用擔(dān)心，你比如富時A50，那走勢里長長上下影線的比例遠(yuǎn)比A50多。記住信號的確認(rèn)以當(dāng)前周期的收盤價為準(zhǔn)，就解決了，

2、什么是期貨量化交易？有哪些策略？

期貨量化交易，就是以數(shù)學(xué)模型替代人為的主觀判斷，利用計算機(jī)技術(shù)從龐大的歷史數(shù)據(jù)中海選能帶來超額收益的多種“大概率”事件以制定策略。量化交易的特點是，每一筆交易都可以清晰的被描述出來，比如，突破20日高點為入場。這就屬于一種量化的入場，而放量增倉上行入場，這句話就無法量化。因為我們不知道放量是放多大量，增倉是增了多少倉，上行是怎么上行的，

量化，是一種交易方式被確定了的交易方式，它以不變應(yīng)萬變。如果我們不看期貨領(lǐng)域的話，量化交易的類型很多。比如，股票策略，宏觀策略，套利策略，細(xì)分的還分為：事件套利，固定收益套利，做多策略，多空策略，宏觀資產(chǎn)配置。但是，如果單看期貨領(lǐng)域的量化交易，我認(rèn)為，真正的有效的具有正向收益預(yù)期的策略只有一種，那就是趨勢跟蹤策略。

不管一個期貨交易者如何包裝自己的策略，想要擁有正向收益預(yù)期，就要截斷虧損，讓利潤奔跑，因為期貨的走勢充滿了不確定性，控制了風(fēng)險才能活下來，因為期貨的走勢唯一的確定性就是趨勢的存在，所以，讓利潤奔跑才能夠抓住趨勢。截斷虧損，讓利潤奔跑，就是趨勢跟蹤的核心。以此邏輯為核心的量化交易，就是趨勢跟蹤式量化交易，

當(dāng)然，邏輯為核心，基本相同，但是其外在的表現(xiàn)形式是多種多樣的。有做突破的，有依靠均線的，有利用算法的，有加倉的，也有不加倉的，有大周期的，也有小周期的…只要一個期貨交易者懂了期貨交易的真正本質(zhì)，編寫策略將如探囊取物，分分鐘制定出一套具有正向收益預(yù)期的策略，但是如果他對期貨交易的本質(zhì)缺乏理解，那么任何一套策略他都難以長時間運(yùn)行。